ইন্ডিকেটর

৪ ধরনের প্রযুক্তিগত সূচক ব্যাখ্যা করা হয়েছে

Astron টিম · ২৪/০৯/২০২৬ · 4 মিনিটে পড়ুন

যেকোনো চার্ট প্ল্যাটফর্মে কয়েক ডজন প্রযুক্তিগত সূচক উপলব্ধ, এবং একজন নতুন ব্যবহারকারীর প্রতিটি টুল কীসের জন্য তা বোঝার বদলে সূত্র মুখস্থ করার চেষ্টা করে হারিয়ে যাওয়া সাধারণ। সুখবর হলো, পরিমাণ সত্ত্বেও, প্রায় প্রতিটি প্রযুক্তিগত সূচক চারটি পরিবারের একটিতে খাপ খায়: প্রবণতা, মোমেন্টাম, অস্থিরতা এবং ভলিউম।

এই পরিবারগুলো বোঝা একটি বেশি সুষম বিশ্লেষণ তৈরি করতে সাহায্য করে, বাস্তবে একই জিনিস পরিমাপ করা তিনটি ভিন্ন সূচক ব্যবহার করার সাধারণ ভুল এড়িয়ে।

প্রবণতা সূচক

প্রবণতা সূচক একটি সহজ প্রশ্নের উত্তর দেয়: বাজার কোন দিকে যাচ্ছে, এবং কতটা ধারাবাহিকতার সাথে? মুভিং এভারেজ সবচেয়ে পরিচিত উদাহরণ: উদাহরণস্বরূপ ২০ সময়কালের একটি গড়, দামকে মসৃণ করে এবং প্রভাবশালী দিক দেখায়, স্বল্পমেয়াদী শব্দ ফিল্টার করে।

অন্যান্য উদাহরণ হলো MACD, যা দিক পরিবর্তন নির্দেশ করতে দুটি মুভিং এভারেজ তুলনা করে, এবং ADX, যা প্রবণতার দিক নয়, বরং এর শক্তি দেখায়—উদাহরণস্বরূপ ২৫-এর ওপরে একটি ADX সাধারণত অনুসরণ করার মতো যথেষ্ট শক্তিসহ একটি প্রবণতা নির্দেশ করে, যখন কম মান নির্ধারিত দিক ছাড়া বাজার নির্দেশ করে।

মোমেন্টাম সূচক (অসিলেটর)

মোমেন্টাম অসিলেটর দামের পরিবর্তনের গতি পরিমাপ করে, শুধু এটি বাড়ছে নাকি কমছে তা নয়। এগুলো সাধারণত ০ এবং ১০০-এর মতো স্থির সীমার মধ্যে ওঠানামা করে, এবং একটি নড়াচড়া কখন খুব বেশি প্রসারিত তা চিহ্নিত করতে সাহায্য করে।

RSI (আপেক্ষিক শক্তি সূচক) সবচেয়ে বেশি ব্যবহৃত উদাহরণ: ৭০-এর ওপরে মান সাধারণত একটি ওভারবট অবস্থা নির্দেশ করে, এবং ৩০-এর নিচে, ওভারসোল্ড। স্টোকাস্টিক একই রকম যুক্তি অনুসরণ করে, সমাপনী দামকে সাম্প্রতিক পরিবর্তনের পরিসরের সাথে তুলনা করে। এই সূচকগুলো একটি প্রবণতার মধ্যে বিরতি বা সংশোধন আগে থেকে অনুমান করতে উপযোগী, তবে সম্পূর্ণ বিপরীতমুখী পরিবর্তনের একটি বিচ্ছিন্ন সংকেত হিসেবে ব্যবহার করা উচিত নয়—একটি শক্তিশালী প্রবণতায় থাকা সম্পদ সংশোধনের আগে দীর্ঘ সময় ধরে ওভারবট থাকতে পারে।

অস্থিরতা সূচক

আগের দুটি গ্রুপ দিক এবং গতি নিয়ে কাজ করে, যেখানে অস্থিরতা সূচক দিক সম্পর্কে মতামত না দিয়ে দামের পরিবর্তনের প্রশস্ততা পরিমাপ করে। বলিঙ্গার ব্যান্ড সবচেয়ে জনপ্রিয় উদাহরণ: একটি কেন্দ্রীয় মুভিং এভারেজ এবং দুটি ব্যান্ড দ্বারা গঠিত যা অস্থিরতা বাড়লে দূরে সরে যায় এবং কমলে কাছাকাছি আসে।

ATR (Average True Range) এই পরিবারের আরেকটি সূচক, যা একটি সম্পদের সাম্প্রতিক আচরণের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ স্টপ লসের আকার গণনা করতে ব্যাপকভাবে ব্যবহৃত হয়। উদাহরণস্বরূপ, যদি একটি সম্পদের দৈনিক ATR R$ 1.20 হয়, শুধু R$ 0.20-এর একটি স্টপ সম্ভবত শুধু বাজারের স্বাভাবিক শব্দ দ্বারাই আঘাতপ্রাপ্ত হবে, লেনদেনের মূল ধারণার সাথে কোনো সম্পর্ক ছাড়াই।

ভলিউম সূচক

সবশেষে, ভলিউম সূচক একটি দামের নড়াচড়ার পেছনে লেনদেনের পরিমাণ বিশ্লেষণ করে, অন্য তিনটি পরিবারের থেকে ভিন্ন একটি প্রশ্নের উত্তর দিয়ে: কতজন অংশগ্রহণকারী এই নড়াচড়াকে সমর্থন করছেন? On Balance Volume (OBV), উদাহরণস্বরূপ, ঊর্ধ্বগতির দিনে যোগ করে এবং পতনের দিনে বিয়োগ করে ভলিউম সঞ্চিত করে, একটি রেখা তৈরি করে যা দামের প্রবণতা নিশ্চিত বা বিরোধিতা করতে পারে।

OBV-ও বাড়ার সাথে নতুন সর্বোচ্চ তৈরি করা একটি দাম একটি স্বাস্থ্যকর নড়াচড়া নির্দেশ করে। অন্যদিকে OBV কমার সময় একটি দাম বাড়া একটি ডাইভার্জেন্স সংকেত, যা ক্রেতার শক্তি দুর্বল হওয়া নির্দেশ করতে পারে।

অতিরিক্ত না করে চারটি পরিবার কীভাবে একত্রিত করবেন

শুরুর দিকের মানুষদের সবচেয়ে সাধারণ ভুল হলো একই পরিবারের সূচক দিয়ে চার্ট ভরে ফেলা—উদাহরণস্বরূপ, একই সাথে RSI, স্টোকাস্টিক এবং আরেকটি মোমেন্টাম অসিলেটর। যেহেতু তারা একই রকম জিনিস পরিমাপ করে, তারা একই সংকেত বারবার নিশ্চিত করতে থাকে, একটি মিথ্যা আত্মবিশ্বাসের অনুভূতি দিয়ে।

একটি বেশি সুষম সমন্বয় প্রতিটি পরিবার থেকে সর্বোচ্চ একটি সূচক ব্যবহার করে: দিক জানতে একটি প্রবণতা সূচক, প্রবেশের সময় মূল্যায়নে একটি মোমেন্টাম সূচক, স্টপ ক্যালিব্রেট করতে একটি অস্থিরতা সূচক এবং, উপলব্ধ থাকলে, নড়াচড়ার শক্তি নিশ্চিত করতে একটি ভলিউম সূচক। Astron-এ, বিভিন্ন সম্পদে এই সমন্বয়গুলো পরীক্ষা করা এবং কোন সেট আপনার লেনদেনের ধরনের সাথে সবচেয়ে ভালো খাপ খায় তা পর্যবেক্ষণ করা সম্ভব।

কোনো পরিবারের কোনো সূচকই নিশ্চিতভাবে ভবিষ্যৎ পূর্বাভাস দেয় না—সবগুলোই অতীতের দামের ওপর ভিত্তি করে গণনা। এগুলো বিশ্লেষণ সংগঠিত করতে এবং প্রবেশ, প্রস্থান এবং পজিশনের আকারের স্পষ্ট মানদণ্ড নির্ধারণ করতে ব্যবহার করুন, সবসময় মনে রেখে যে যেকোনো লেনদেনে প্রকৃত ক্ষতির ঝুঁকি বিদ্যমান।