Sikolohiya

Totoo bang 90% ng trader ay nawawalan ng pera? Ano ang sabi ng datos

Astron Team · 09/24/2026 · 5 min basahin

Halos lahat ng nagsasaliksik tungkol sa trading ay agad o huling nakakasalubong sa parehong pangungusap: 90% ng mga trader ay nawawalan ng pera. Isa itong numerong paulit-ulit sa mga video, artikulo, at pag-uusap, ngunit bihirang may nagpapaliwanag kung saan ito nanggaling, kung tumpak ba ito, o ano talaga ang sinusukat nito.

Ang pag-unawa sa pinagmulan ng istatistikang ito — at ang tunay na dahilan sa likod nito — ay mas kapaki-pakinabang kaysa sa basta pagtanggap o pagtanggi sa numero.

Saan nanggaling ang numerong ito

Ang bilang na 90% ay walang iisang pinagmulan na unibersal na tinatanggap. Lumalabas ito sa iba't ibang pag-aaral, mula sa mga broker at regulator sa iba't ibang bansa, inilalapat sa espesipikong produkto, espesipikong panahon, at espesipikong grupo ng trader — karaniwan ay mga maikling panahong trader sa mga leveraged na produkto. Nag-iiba ang mga numero: ang ilang survey ay nagpapakita ng humigit-kumulang 70% hanggang 80% ng mga account na may negatibong resulta sa isang tiyak na panahon; ang iba, na mas mahigpit sa mga produktong may mataas na leverage, ay umaabot ng malapit sa 90%. Walang isang pandaigdig at permanenteng pag-aaral na sumasaklaw sa lahat ng uri ng trader, sa lahat ng merkado, sa lahat ng panahon.

Sa madaling salita: kadalasang totoo ang numero sa loob ng konteksto kung saan ito sinukat, ngunit madalas itong sinisipi sa labas ng kontekstong iyon, na parang isang unibersal at pinal na katotohanan tungkol sa anumang paraan ng pag-trade sa pinansyal na merkado.

Bakit patuloy pa ring may hilig malugi ang karamihan

Anuman ang eksaktong numero, may mga istrukturang dahilan na nagpapaliwanag kung bakit ang karamihan ng mga baguhan ay may negatibong resulta:

• Kakulangan sa risk management: ang pag-trade nang hindi tinutukoy ang laki ng posisyon kaugnay ng kabuuang kapital ay sapat na mismo para sirain ang isang account, kahit magaling ang analysis.
• Sobrang dami ng operasyon: ang pagsubok na mag-trade araw-araw, sa halip na maghintay ng mga pagkakataong de-kalidad, ay nagpapataas ng gastos at impulsibong desisyon.
• Kawalan ng nasubok na plano: ang pagpasok sa merkado nang hindi pa nasubok ang isang diskarte, maging sa demo account o sa historikal na talaan ng resulta.
• Salik na emosyonal: ang mga desisyong ginawa dahil sa takot na mawalan ng pagkakataon o sa pagnanais na agad mabawi ang isang pagkalugi ay kadalasang mas masama kaysa sa mga desisyong pinlano nang maaga.

Isang halimbawa kung paano nauubos ng walang kontrol na risk ang kapital

Ipagpalagay ang isang trader na may R$ 2.000,00 na kapital na nagrisgo ng 20% ng balanse sa bawat operasyon — isang halagang lubos na mas mataas kaysa sa inirerekomenda ng karamihan ng propesyonal na risk manager, na kadalasang nasa pagitan ng 1% at 2%. Pagkatapos ng limang sunod-sunod na pagkalugi lamang, bumaba ang balanse mula R$ 2.000,00 tungo sa halos R$ 655,00, isang pagbaba nang higit sa 67%, kahit walang anumang pagkakamali sa analysis — dahil lamang sa hindi proporsyonal na laki ng mga posisyon. Ang ganitong uri ng matematika, higit pa sa kawalan ng suwerte, ang nagpapaliwanag sa malaking bahagi ng mga naubos na account.

Ano ang nagbabago para sa mga nakakaligtas sa mahabang panahon

Ang mga trader na nakakamit ng konsistent na resulta sa paglipas ng mga taon ay sa pangkalahatan ay may pagkakapareho: maliit na laki ng posisyon kaugnay ng kapital, limitadong bilang ng mahusay na pinag-aralan na diskarte, sistematikong talaan ng bawat operasyon, at pasensyang tanggapin ang mga panahon ng pagkalugi nang hindi lumalabas sa plano. Wala sa mga puntong ito ang garantisadong may kita, ngunit kapag pinagsama, binabawasan nila ang tsansang sirain ng isang masamang serye ng operasyon ang buong kapital.

Ano ang gagawin sa istatistikang ito

Sa halip na gamitin ang numerong 90% bilang dahilan para sumuko o bilang isang bagay na lubusang balewalain, mas may saysay ituring ito bilang isang babala tungkol sa mga pinakakaraniwang pagkakamali: hindi tamang risk, kawalan ng plano, at emosyonal na desisyon. May tunay na risk ng pagkalugi ng kapital ang trading, at wala sa anumang diskarte, indicator, o platform — kasama ang Astron — ang nag-aalis ng risk na ito. Ang proseso lamang ng pag-aaral, pagsasanay, at konsistent na risk management ang maaaring mag-lagay sa probabilidad nang bahagyang mas pabor sa nagta-trade.

Bakit hindi dapat gamitin ang istatistika bilang dahilan-dahilan

Isang karaniwang pagkakamali ang paggamit sa numerong 90% bilang katwiran para hindi na subukang mag-aral, na parang naipasya na ang resulta para sa kahit sinong tao. Binabalewala nito na pinaghahalo ng istatistika, sa parehong grupo, ang mga taong hindi pa kailanman nag-aral ng merkado kasama ang mga taong sinubok ang hipotesis, itinala ang resulta, at inayos ang proseso sa paglipas ng panahon. Ang gawi ng bawat trader sa loob ng grupong iyon ay mas mabigat kaysa sa grupo mismo.

Mahalaga ring tandaan na maraming sa mga pananaliksik na ito ay sumusukat ng medyo maikling panahon, tulad ng isang taon, at mga produktong may mataas na leverage, na mabilis na pinapalaki ang kita at pagkalugi. Hindi nito binabawasan ang babala — ang mawalan ng pera ay, sa katunayan, ang pinakakaraniwang resulta sa mga hindi organisadong baguhan — ngunit ipinapakita nito na hindi ito isang nakapirming hatol kundi isang larawan ng average na gawi na maaaring baguhin sa pamamagitan ng proseso at disiplina.